«Trading-Idee»: Oracle

Auf einen Blick

Oracle jetzt? Das Setup für die nächste KI-Welle steht – fundamental wie charttechnisch. Oracle ist längst nicht mehr nur der «alte Datenbankriese», sondern einer der aggressivsten Profiteure des KI-Booms im Infrastruktur-Backbone. Im jüngsten ersten Quartal des laufenden Fiskaljahres 2026 legten die Umsätze auf rund USD 14.9 Mrd. zu, während die Cloud-Erlöse zweistellig, teils im hohen 20-Prozent-Bereich, wuchsen – ein klares Signal, dass Kunden ihre KI-Workloads zunehmend auf Oracle Cloud Infrastructure (OCI) verlagern. Der wohl spannendste Punkt ist, dass die Remaining Performance Obligations (RPO, vereinfacht der Auftragsbestand) in kurzer Zeit massiv nach oben geschossen sind und mittlerweile im Bereich eines dreistelligen Milliardenbetrags liegen. Das gibt der Story eine für Tech-Verhältnisse seltene Visibilität. CEO Safra Catz spricht von einem «astonishing quarter» und verweist auf mehrere Multi-Milliarden-Verträge, die den KI-Infrastruktur-Case untermauern. Über den Mini-Future auf Oracle (ISIN CH1564089873) lässt sich diese strukturelle Wachstumsgeschichte mit überschaubarem Kapitaleinsatz und klar definierbaren Risikoparametern taktisch spielen, ohne dass sie das gesamte Aktienvolumen binden müssen. 

Re-Rating im Gange

Die jüngste Berichtssaison und die anschliessende Reaktion der Analysten zeichnen ein klar bullishes Bild. Ein Grossteil der Analysten stuft die Aktie inzwischen mit «Buy» oder «Outperform» ein und die durchschnittlichen Kursziele liegen deutlich über dem aktuellen Kursniveau, vielfach mit einem Aufwärtspotenzial von 40% bis 50%. Nach der KI-Hausmesse und der Vorlage der jüngsten Zahlen haben einzelne Analysten ihre Kursziele spürbar angehoben. Sie heben besonders hervor, dass Oracle mit dem explodierenden Cloud-Backlog und steigenden operativen Margen in einen Re-Rating-Prozess hineinläuft. Der Konsens verschiebt sich damit weg von der «Legacy-Risiko»-Erzählung hin zu einer klaren KI-Infrastruktur-Story mit hoher Planbarkeit und starker Nachfragebasis. 

Technischer Turnaround

Charttechnisch hat die Aktie nach einer massiven Korrekturphase einen sauberen Boden ausgebildet und befindet sich nun in einer dynamischen Erholung. Im Bereich um USD 150 hat sich eine tragfähige Unterstützungszone etabliert, die auch von mittelfristig relevanten gleitenden Durchschnitten sowie der langfristigen 200-Wochenlinie im Bereich knapp darunter gestützt wird – darunter verläuft aus technischer Sicht der «Notausgang» der aktuellen Long-Story. Besonders spannend ist der Blick auf den MACD. Auf Wochenbasis hat der Indikator nach dem Abverkauf zunächst ein Verkaufssignal generiert, inzwischen aber wieder nach oben gedreht. Das MACD-Histogramm ist in den positiven Bereich zurückgekehrt – ein klares Momentum-Signal, dass die Bärenphase abgearbeitet ist und frische Kaufdynamik in den Markt kommt. Solange die MACD-Linie und die Signallinie oberhalb der Nulllinie verlaufen, dominiert der Aufwärtstrend. Erst wenn beide Linien unter die Nulllinie abrutschen, würde dies ein ernstzunehmendes Warnsignal senden. Dieses Setup – ein frisches bullishes MACD-Signal nach vorheriger Bereinigung – ist typisch für den Beginn einer neuen Trendwelle in Richtung der alten Hochs und darüber hinaus. 

Fazit

Aus Trading-Sicht treffen bei Oracle aktuell mehrere positive Vektoren aufeinander: ein massiver, KI-getriebener Auftragsbestand, ein zweistellig wachsender Cloud-Umsatz und ein technischer Turnaround mit frischem MACD-Kaufsignal. Der Markt hat den vorherigen Hype abgebaut und die Bewertung nach der Korrektur normalisiert, während die fundamentale Newsflow-Kurve weiter klar nach oben zeigt. Oracle wird damit zur klassischen «Buy-the-Comeback-Story» in einem Sektor, in dem viele KI-Gewinner bereits teuer sind – hier erhält man KI-Infrastruktur-Exposure mit sichtbarem Wachstum, aber ohne voll eingepreiste Perfect-Story. Über den Mini-Future mit der ISIN CH1564089873 lässt sich dieses Setup gezielt und mit Hebel spielen.

Kursentwicklung Oracle über die letzten 2 Jahre

Prognose der Analysten

Verlauf der bisherigen offenen Anlageideen*

Seit Beginn (14. April 2025) führen wir ein fiktives Portfolio mit einem Startkapital von CHF 50’000. Wir kaufen die Positionen jeweils im Gegenwert von CHF 5’000 (von CHF 1’500 ab 14. April 2025, über CHF 2’500 ab dem 11. August 2025) und rechnen Kosten pro Trade von je CHF 10 mit ein.

Die Performance liegt mit den Schlusskursen vom 02. Juni 2026 bei 123.02%.
Link zum Portfolio.

Geschlossene Positionen

Wichtig
Diese Trading Idee stellt keine Handlungsaufforderung, Anlage-, Steuer- oder Rechtsberatung dar und qualifiziert weder als Angebot eines Finanzinstruments noch als Aufforderung zum Abschluss einer Finanztransaktion oder als Werbung im Sinne des Schweizer Finanzdienstleistungsgesetzes FIDLEG. Sämtliche Informationen und Meinungen werden ohne Mängelgewähr und ohne ausdrückliche oder stillschweigende Zusicherungen oder Gewährleistungen zur Verfügung gestellt. Jeder Leser muss sich selbst über besprochene Inhalte, Themen und Produkte informieren und sich deren Risiken bewusst sein. Jeder handelt eigenverantwortlich. Interessierten Investoren empfehlen wir dringend, ihren persönlichen Anlageberater zu konsultieren, bevor sie auf der Basis des Besprochenen Entscheidungen fällen, damit persönliche Anlageziele, finanzielle Situation, individuelle Bedürfnisse und Risikoprofil sowie weitere Informationen im Rahmen einer umfassenden Beratung gebührend berücksichtigt werden können. Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Wertentwicklung. Soweit gesetzlich zulässig, schliessen wir jede Haftung für direkte und/oder indirekte Schäden aus, die aufgrund der besprochenen Informationen entstehen können.

Aktienmarkt am Allzeithoch: Woher kommt der nächste Schub?

#186

In dieser Ausgabe des Podcasts gehen wir der Frage nach, ob dem Markt nahe den Altzeithochs einmal mehr die Luft ausgeht. Welche neuen Impulse könnten ihn wieder in Bewegung bringen und Neues Momentum entfachen? Wir beleuchten die anstehende US-Notenbanksitzung und die Möglichkeit, dass Jerome Powell für positive Überraschungen sorgen könnte. Ausserdem diskutieren wir die anstehenden Quartalszahlen von Tech-Schwergewichten wie Adobe, Oracle und Broadcom, die dem Markt vielleicht den nötigen Schub geben.

Am Ende fragen wir unsere Community

Wird Adobe zur neuen Kodak-Geschichte oder nutzt das Unternehmen KI als Chance? Deine Meinung interessiert uns. Hör rein und diskutiere mit uns mit!

Wir wünschen viel Spass.

Zwischen Black Week und Zinsschnitt

In der aktuellen Episode des «Börsengipfels» dreht sich vieles um den bevorstehenden Aquila CIO Panel, bei dem die Anlagechefs von Raiffeisen, Julius Bär und der ZKB ihre Sicht auf die Finanzmärkte, insbesondere im Hinblick auf das Jahr 2026, teilen werden. Rückblickend verlief der November an den Börsen verhalten, doch die weiterhin positive Grundstimmung, die robuste Saisonalität und das Motto «Buy the Dip» prägen das Marktumfeld. Trotz Schwächephasen bleibt die Euphorie aus – ein Zeichen, dass weiteres Aufwärtspotenzial vorhanden ist. Die Black Week brachte neue Umsatzrekorde, angetrieben von dealorientierten Konsumenten, während das Weihnachtsgeschäft solide erwartet wird.

Im Fokus dieser Woche steht die Fed-Sitzung. Der Markt geht praktisch fest von einer Zinssenkung um 25 Basispunkte aus. Entscheidend wird jedoch die Kommunikation zu den Erwartungen für das Jahr 2026 sein, insbesondere zu weiteren Senkungsschritten und der Einschätzung des Wirtschafts- und Arbeitsmarktverlaufs.

Unter den Tech-Werten standen Oracle und Adobe im Rampenlicht, während Salesforce mit starken KI-Umsätzen positiv überraschte. In der Schweiz fielen Logitech mit einer stabilen Erholung, Cosmo mit vielversprechenden Studien zu einem Mittel gegen Haarausfall sowie Swiss Re auf, deren konservativer Ausblick den Kurs belastete, obwohl das Unternehmen attraktiv bewertet ist und eine solide Dividendenperspektive bietet.

Wir wünschen Ihnen viel Spass beim Zuhören.

«Trading-Idee»: Oracle

Auf einen Blick

Aktuell bietet Oracle eine herausragende Trading-Chance. Nach einer Korrekturphase und starken Neuigkeiten aus den Bereichen KI und Cloud öffnet sich jetzt ein attraktives Setup. Genau hier positioniert sich der Mini-Future mit der ISIN CH1504382818 als gehebeltes Long-Produkt optimal für Trader, die von einem Turnaround profitieren möchten. Analysten schätzen die Aktie trotz Schwankungen weiterhin positiv ein und haben die Kursziele angehoben. Der Zeitpunkt für einen Einstieg ist daher besonders spannend, da das Produkt eine clevere Beteiligung am potenziellen Rebound ermöglicht.

Technische Ausgangslage und MACD-Signal

Charttechnisch markiert Oracle ein kritisches Niveau. Die Aktie unterschritt jüngst die 200-Tage-Linie (aktuell rund USD 220) und notiert nahe neuer kurzfristiger Tiefs. Ganz entscheidend ist, dass der MACD weiterhin eine negative Divergenz aufweist. Das spricht kurzfristig für weitere Unsicherheit, vollzieht aber die klassische Überdehnung, bei der erfahrene Trader auf einen technischen Rebound setzen. Auffällig ist zudem, dass der relative Stärkeindex nahe der Überverkauft-Zone liegt. Historisch war dies oft der Startschuss für eine Gegenbewegung, sodass sich ein attraktiver Einstiegszeitpunkt in das Mini-Future-Produkt ergibt.

KI und Cloud als Treiber

Fundamental bleibt die Story von Oracle mehr als intakt. Der Konzern sichert sich mit Mega-Deals bei neuen Cloud-Grosskunden wie OpenAI und Google (Alphabet Inc.) ein mittelfristig stabiles Wachstum, speziell im Milliardenmarkt Künstliche Intelligenz. Analysten betonen, dass Oracle längst zu den Gewinnern des infrastrukturgetriebenen KI-Booms zählt – das ertragsstarke Cloudgeschäft avanciert dabei zur Wachstumslokomotive und macht die Korrektur zu einer Einladung für antizyklische Käufe. Das Long-Engagement mit dem Mini-Future wird somit strategisch untermauert.

Analystenstimmen und Kursziele

Die Einschätzungen der Analysten sind mehrheitlich optimistisch. Aktuell empfehlen 39 von 52 Analysten, Oracle zu kaufen. Das durchschnittliche Kursziel liegt bei etwa USD 337 – USD 344, mit ambitionierten Prognosen bis USD 400(Jefferies). Gerade zur jüngsten Schwächephase wurden diese Ziele angehoben, was ein starkes Argument für einen schnellen Wiedereinstieg liefert und aus Sicht von Hebel-Tradern mit dem Mini-Future besonders lohnend sein kann.

Warum Jetzt?

Gerade jetzt treffen mehrere Chancen aufeinander. Aus technischer Sicht begünstigen überverkaufte Indikatoren und eine Divergenz im MACD einen potenziellen Rebound. Der fundamentale KI-Booster ist kaum eingepreist, und Analysten sehen ein klares Upside-Potenzial. Die aktuelle Schwäche kann als Gelegenheit für mutige Long-Positionierungen genutzt werden. Der Mini-Future mit der ISIN CH1504382818 bietet das passende Vehikel. Wer flexibel und dynamisch am Markt agiert, kann so optimal auf einen bevorstehenden Turnaround setzen.

Kursentwicklung Oracle über die letzten 2 Jahre

Prognose der Analysten

Verlauf der bisherigen offenen Anlageideen*

Seit Beginn führen wir ein fiktives Portfolio mit einem Startkapital von CHF 50’000. Wir kaufen die Positionen jeweils im Gegenwert von CHF 5’000 (von CHF 1’500 ab 14. April 2025, über CHF 2’500 ab dem 11. August 2025) und rechnen Kosten pro Trade von je CHF 10 mit ein.

Die Performance liegt mit den Schlusskursen vom 21. November 2025 bei 32.45%.
Link zum Portfolio.

Geschlossene Positionen

Wichtig
Diese Trading Idee stellt keine Handlungsaufforderung, Anlage-, Steuer- oder Rechtsberatung dar und qualifiziert weder als Angebot eines Finanzinstruments noch als Aufforderung zum Abschluss einer Finanztransaktion oder als Werbung im Sinne des Schweizer Finanzdienstleistungsgesetzes FIDLEG. Sämtliche Informationen und Meinungen werden ohne Mängelgewähr und ohne ausdrückliche oder stillschweigende Zusicherungen oder Gewährleistungen zur Verfügung gestellt. Jeder Leser muss sich selbst über besprochene Inhalte, Themen und Produkte informieren und sich deren Risiken bewusst sein. Jeder handelt eigenverantwortlich. Interessierten Investoren empfehlen wir dringend, ihren persönlichen Anlageberater zu konsultieren, bevor sie auf der Basis des Besprochenen Entscheidungen fällen, damit persönliche Anlageziele, finanzielle Situation, individuelle Bedürfnisse und Risikoprofil sowie weitere Informationen im Rahmen einer umfassenden Beratung gebührend berücksichtigt werden können. Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Wertentwicklung. Soweit gesetzlich zulässig, schliessen wir jede Haftung für direkte und/oder indirekte Schäden aus, die aufgrund der besprochenen Informationen entstehen können.

US CPI im Fokus

CH/EUROPA

Logitech (Börsensymbol: LOGN SW): Kaufen

US/CAN

Oracle (Börsensymbol: ORCL US): Halten aufgrund der soliden Marktposition

Insgesamt starkes Quartal

Schweiz

Novartis (Börsensymbol: NOVN SW): Starke Nummer aus Basel

USA

Axon Enterprises (Börsensymbol: AXON US): Nachladen

Intuit (Börsensymbol: INTU US): Nachladen

Goldman Sachs (Börsensymbol: GS US): Die Ikone startet durch

Crowdstrike (Börsensymbol: CRWD US): Ausgezeichneter Technologiewert

Oracle (Börsensymbol: ORCL US): Topaktie

Royal Bank of Canada (Börsensymbol: RY US): Tolle Dividendenrendite

Moderate Gewinne

CH/EUROPA

ENI (ENI IM): Starker Energieplayer mit Potenzial

US/CAN

McKesson (Börsensymbol: MCK US): Die Aufwärtstendenz bestätigt sich: Nachladen

Oracle (Börsensymbol: ORCL US): Wachstumsprognose hebt Kursziele

Die Rally geht weiter

US/CAN

Fair Isaac (Börsensymbol: FICO US): Solider Fortschritt in bewegten Zeiten

Netflix (Börsensymbol: NFLX US): Erreicht neuen Rekordstand

Texas Instruments (Börsensymbol: TXN US): Setzt starke Akzente auf dem Markt

Amazon (Börsensymbol: AMZN US): Kontinuierlicher Wachstumskurs

Oracle (Börsensymbol: ORCL US): Beständiges Wachstum mit langfristigem Aufwärtspotenzial

CH/EUROPA

Swissquote (Börsensymbol: SQN SW): Fortschritt auf ganzer Linie

USA startet robust in Berichtssaison

USA

Motorola Solutions (Börsensymbol: MSI US): Der Aufstieg setzt sich fort

Home Depot (Börsensymbol: HD US): Der Dauerläufer kehrt zurück

Tractor Supply (Börsensymbol: TSCO US): Ein Schatz für Anleger im Herzen Amerikas

Oracle (Börsensymbol: ORCL US): Das Börsencomeback des Jahres

Boston Scientific (Börsensymbol: BSX US): Eine starke Produktpipeline im Fokus

US- und europäische Aktien im Aufwind

US/CAN

Mastercard (Börsensymbol: MA US): Kreditkartenriese auf Wachstumskurs – Comeback in Sicht!

Oracle (Börsensymbol: ORLCL US): Altmeister in Bestform – Ein Klassiker auf Wachstumskurs

Stryker (Börsensymbol: SYK US): Führend in der Medizintechnik-Innovation

Blackstone (Börsensymbol: BX US): Private-Equity als Wachstumsmaschine

Iron Mountain (Börsensymbol: IRM US): Datencenteranbieter überzeugt mit innovativen Lösungen

Check Point Software (Börsensymbol: CHKP US): Spitzenreiter im Bereich Cybersecurity und Virenabwehr

CH/EUROPA

SAP (Börsensymbol: SAP GY): Aktionäre im Hoch – Euphorie an den Märkten

Tech und Healthcare im Aufwind: Spannende Entwicklungen bei führenden US-Aktien

US/CAN:

ServiceNow (Börsensymbol: NOW US): Der Hidden Champion des NASDAQ-100

Thermo Fisher (Börsensymbol: TMO US): Rückkehr zur Marktführerschaft

Oracle (Börsensymbol: ORCL US): Die unterschätzte Cloud-Revolution

Boston Scientific (Börsensymbol: BSX US): Führend mit medizinischen Innovationen

CH/EUROPA

Alcon (Börsensymbol. ALC SW): Aufbruch in eine glänzende Zukunft